ОАО "Каражанбасмунай" (Казахстан): краткая характеристика

/ИРБИС, 12.12.00/ - Ниже приводится краткая характеристика ОАО "Каражанбасмунай" (компания, общество), составленная специалистами ИРБИС по материалам заключения Листинговой комиссии Казахстанской фондовой биржи (KASE), ОАО "Каражанбасмунай" и Национальной комиссии Республики Казахстан по ценным бумагам (НКЦБ). Характеристика публикуется в связи с включением облигаций ОАО "Каражанбасмунай" первой эмиссии в официальный список ценных бумаг KASE категории "А". Всю ответственность за достоверность информации, представленной Листинговой комиссии KASE, несет руководство ОАО "Каражанбасмунай". ОБЩИЕ СВЕДЕНИЯ Дата первичной государственной регистрации - 15 мая 1995 года. Организационно-правовая форма - открытое акционерное общество. Вид собственности - частная. Юридический адрес головного офиса - Казахстан, 466200, Мангистауская обл., Актау, 23 микрорайон, фактический адрес - Казахстан, 466200, Мангистауская обл., Актау, 15 микрорайон, здание 18. ОСНОВНЫЕ ВИДЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ, ЧЛЕНСТВО В ОРГАНИЗАЦИЯХ Основной деятельностью компании является разработка месторождения "Каражанбас", добыча, подготовка сдача и переработка нефти, внедрение термических методов повышения нефтеотдачи, строительство объектов обустройства и сооружение скважин, очистка и переработка сырой нефти, строительство объектов подготовки нефти, экспорт, маркетинг и реализация углеводородов и углеводородных продуктов. Основной целью компании, согласно Устава, является добыча нефти и газа в Республики Казахстан, в том числе путем привлечения различного рода инвестиций в нефтегазовую отрасль, и получение дохода от этого вида деятельности. ОАО "Каражанбасмунай" является членом Казахстанской нефтегазовой ассоциации (КНА), которая представляет собой форум, нацеленный на обмен коммерческой информацией с целью развития разведывательной и производственной деятельности в нефтяной промышленности. С 1997 года компания также является постоянным участником ежегодной международной выставки "Нефть и газ Казахстана" (KIOGE). ЛИЦЕНЗИИ - Правительства Республики Казахстан на право пользования недрами для добычи углеводородного сырья на газонефтяном месторождении "Каражанбас" в Тупкараганском районе Мангистауской области сроком на 25 лет; вступила в действие 07 июня 1995 года. - Правительства Республики Казахстан на право пользования недрами для добычи строительного песка карьера #9 в Тупкараганском районе Мангистауской области сроком на 15 лет; вступила в действие 07 апреля 1997 года. - Государственная Комитета по делам строительства Республики Казахстан на право выполнения строительно-монтажных работ на территории Республики Казахстан; вступила в действие 05 июня 2000 года; подлежит ежегодному подтверждению. ЗАПАСЫ Согласно лицензии правительства Республики Казахстан на право пользования недрами для добычи углеводородного сырья на газонефтяном месторождении "Каражанбас" в Тупкараганском районе Мангистауской области по состоянию на 01 января 1997 года утвержденные Государственной комиссией по запасам Республики Казахстан запасы промышленных категорий на месторождении составляли: - нефти: геологические - 238 535 тыс. тонн; извлекаемые - 96 983 тыс. тонн; - растворенного раза: геологические - 1 908 млн куб. м.; извлекаемые - 776 млн куб. м.; - газа газовых шапок: геологические - 25 млн куб. м. Остаточные запасы на указанную дату (по проспекту компании - категорий А+В+С1) составляют: - нефти: геологические - 225 811 тыс. тонн; извлекаемые - 84 259 тыс. тонн; - растворенного раза: извлекаемые - 675 млн куб. м.; - газа газовых шапок: геологические - 25 млн куб. м. Полученный горный отвод имеет площадь 16 001 га. Добыча разрешена в пределах залегания нижнемеловых и среднеюрских отложений до абсолютной отметки минус 500 метров. Месторождение "Каражанбас" расположено на полуострове Бузачи к северу от порта Актау. По состоянию на конец сентября 2000 года с начала разработки месторождения было извлечено 15 млн тонн нефти (15% извлекаемых запасов), остаточные извлекаемые запасы составляют 82 млн тонн. Согласно переоценке, произведенной в августе 1999 года консалтинговой компанией "Милле и Ленц Лтд", остаточные извлекаемые запасы месторождения составляют 17,5 млн тонн. Еще более 30 млн тонн по оценке специалистов "Милле и Ленц Лтд" и "Нэйшнз Энерджи Ко. Лтд" может быть дополнительно добыто на флангах месторождения за пределами нынешних разработок. КРАТКАЯ ИСТОРИЯ СОЗДАНИЯ В 1986 году Управление экспериментальной добычи нефти и газа Республики Казахстан было образовано в качестве отдельного предприятия - НГДУ "Каражанбаснефть ". В 1994 НГДУ "Каражанбаснефть" была реорганизована в Акционерное общество "Каражанбасмунай". 20 марта 1996 года компания была зарегистрирована в Управлении Юстиции Актау как Акционерное Общество "Каражанбасмунай". В соответствии с договором купли-продажи государственного пакета акций АО "Каражанбасмунай", заключенным между правительством Казахстана и канадской компанией "Тритон-Вуко Энерджи Груп Лтд" (переименованной в "Нейшнз Энерджи Ко Лтд") от 10 апреля 1997 года, 94,622% акций компании (100% голосующих акций) были выкуплены "Тритон-Вуко Энерджи Груп Лтд". 8 сентября 1999 года компания была перерегистрирована, как Открытое Акционерное Общество "Каражанбасмунай". По состоянию на 30 сентября 2000 года численность сотрудников ОАО "Каражанбасмунай" составляла 1 941 человек. КАПИТАЛ И АКЦИОНЕРЫ По состоянию на 30 сентября 2000 года объявленный уставный капитал ОАО "Каражанбасмунай" составлял 2 161,251 млн тенге и оплачен полностью. Всего выпущено 2 045 035 простых именных (KZ1C00160225) и 116 216 привилегированных именных (KZ1P00160220) акций номинальной стоимостью 1000 тенге. Эмиссия акций зарегистрирована НКЦБ 10.01.97 под номером A0016-1. Отчет о размещении эмиссии утвержден НКЦБ 21.10.97. Ведение реестра эмитента осуществляет ТОО "Центр Дар" (Алматы). Согласно выписке из реестра держателей ценных бумаг по состоянию на 30 мая 2000 года акциями ОАО "Каражанбасмунай" владеют 1 457 акционеров. Компания "Нэйшнз Энерджи " Ко. Лтд" владеет 100% простых акций компании, что составляет 94,62% от общего числа акций. "Нэйшнз Энерджи Ко. Лтд" зарегистрирована в Канаде, имеет головной офис в Хьюстоне (США) и представительства в Актау, Алматы, Женеве и Калгари. Компания занимается развитием новых производственных предприятий в бассейне Каспийского моря, Средней Азии и на Дальнем Востоке. Основным акционером компании является "Эколо Инвестментс Лтд." - частная кипрская корпорация, владеющая 90% акций "Нэйшнз Энерджи Ко. Лтд". Общая капитализация "Нэйшнз Энерджи Ко. Лтд" на 1 мая 2000 года составляла примерно $70 млн. ХАРАКТЕРИСТИКА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОАО "Каражанбасмунай" представляет собой единую компанию, без структурных подразделений и является единственным оператором на нефтяном месторождении "Каражанбас". После распада Советского Союза и до момента приватизации компании программы по бурению на месторождении "Каражанбас" были полностью остановлены, часть оборудования разрушена. По состоянию на апрель 1999 года из 1052 эксплуатационных скважин только 450 числились действующими, но реально работало менее 100. Программа капитального ремонта скважин, начатая в мае 1999, увеличила число действующих скважин до 235. В мае 2000 года, была запущена новая программа бурения 50 скважин. На сегодня пробурено 20 скважин из которых 19 эксплуатируются. Объем суточной добычи из одной скважины колеблется от 60 до 1200 баррелей (8,2 - 164 тонн) в день, что подтверждает возможность добычи в среднем 250 баррелей (31 тонна) в день, то есть параметра, использованного ранее при планировании. Основная часть добываемой нефти имеет повышенную вязкость, и для увеличения нефтеотдачи используется метод поддержки внутрипластового давления с помощью нагнетания пара в скважины. Проводятся работы по увеличению нефтеотдачи путем оптимизации сеток бурения, механического воздействия на пласт и промывки коллекторов химическими реагентами. Компания самостоятельно осуществляет продажу всего объема добытой нефти, с июня 1997 года было продано более двух млн тонн. На базе отдела маркетинга ОАО "Каражанбасмунай" была создана региональная компания, занимающаяся маркетингом сырой нефти месторождения "Каражанбас" и других производителей на условиях предоставления платных услуг. Расположение месторождения позволяет использовать несколько путей транспортировки сырой нефти, что дает возможность быстро перенаправить объемы сырой нефти на самый привлекательный рынок. Компания располагает прямым доступом к трубопроводу ЗАО "НКТН "КазТрансОйл" (КТО) в южной части месторождения, по которому ОАО "Каражанбасмунай" транспортирует свою сырую нефть в порт Актау. Основной объем экспортируемой нефти направляется далее по маршруту Актау - Махачкала - Новороссийск с использованием танкерного, железнодорожного и трубопроводного транспорта. Также по системе КТО через Узень и Атырау нефть направляется на Самару. Из Самары нефть месторождения "Каражанбас" по российской системе ТрансНефть экспортируется в черноморские порты и в европейские страны. Часть нефти экспортируется танкерами на Баку и Махачкалу с последующей транспортировкой в Европу по железной дороге или по нефтепроводам. Средние показатели на тонну реализованной ОАО "Каражанбасмунай" нефти (тенге/тонну) ----------------------------------------------------- В 1998 В 1999 В III кв. Показатель году году 2000 года ----------------------------------------------------- Цена реализации 66 96 140 Себестоимость 47 24 22 Расходы на транспортировку 16 22 28 ----------------------------------------------------- Объемы продаж сырой нефти ОАО "Каражанбасмунай" --------------------------------------------------------- Объем продаж, Средневзвешенная цена Период тонн брутто (доллар/тонну) --------------------------------------------------------- 31.07.97 - 31.12.97 246 000 89 1998 год 455 600 66 1999 год 485 000 96 01.01.00 - 31.10.00 650 000 140 --------------------------------------------------------- Дополнительные транспортные и маркетинговые возможности включают в себя использование системы Каспийского Трубопроводного Консорциума (КТК), которая будет введена в действие к 30 июня 2001, а также возможность повышения стоимости нефти путем продажи ее в смесях более высокого качества. В настоящее время ОАО "Каражанбасмунай" работает совместно с компанией "ТенгизШевройл" по разработке рынка для "Легкой Уральской Экспортной Смеси", состоящей из смеси нефтей полуострова Бузачи и месторождения Тенгиз. Компания продолжает осваивать новые рынки. Например, в июле 1999 ОАО "Каражанбасмунай" отправило первую партию сырой нефти на Литовский нефтеперерабатывающий завод "Мажейкью Нафта". ВАЖНЕЙШИЕ ПРОЕКТЫ РАЗВИТИЯ Проект реабилитации месторождения "Каражанбас" Реабилитация нефтепромыслов на освоенной части месторождения "Каражанбас" является первоочередной задачей ОАО "Каражанбасмунай". Предполагаемые общие затраты по проекту составляют $209 млн. Финансирование будет осуществлено за счет реинвестирования средств, генерируемых ОАО "Каражанбасмунай", долгосрочного долгового финансирования казахстанскими банками и выпуска облигаций на рынке ценных бумаг Республики Казахстан. Основными задачами реализации проекта являются: - изменение системы разработки месторождения "Каражанбас" с целью вовлечения в эксплуатацию запасов в низкопроницаемых коллекторах и повышения коэффициента нефтедобычи в средне и высокопродуктивных коллекторах; - бурение 50 скважин на территории месторождения и их обустройство с целью повышения объемов производства (16 скважин пробурено в 2000 году); - реконструкция обустройства месторождения с целью повышения технологической эффективности и долговечности систем поддержания пластового давления и сбора продукции; - реконструкция системы внутрипромысловой транспортировки, резервуаров для хранения и очистки нефти. В результате планируемых работ добыча на месторождении и его флангах в течение последующих трех лет должна быть доведена до 60 000 баррелей в день или 3 млн тонн в год. Для финансирования реализации проекта 2000 года ОАО "Каражанбасмунай" подписало соглашение о займе с рядом казахстанских банков на общую сумму $27 млн. По состоянию на 30 сентября 2000 года компания полностью освоила сумму займов. Восстановление действующих и законсервированных скважин Планируется увеличить количества установок для капитального ремонта скважин с 5 до 9, что должно позволить восстановить добычу на всех экономически жизнеспособных скважинах. Освоение Восточного сектора После бурения разведочных скважин в Восточном секторе был определен участок, пригодный для эксплуатационного бурения площадью 22,4 кв. км. План развития ОАО "Каражанбасмунай" включает в себя разработку 276 новых скважин (138 эксплутационных скважин и 138 нагнетательных скважин). Планируется строительство нового процессора для подготовки около 15 000 баррелей нефти в день (750 тыс. тонн в год). Исходя из результатов бурения и опыта работ на месторождения "Каражанбас", геологические запасы Восточного сектора оценены в 81 млн тонн, извлекаемые - в 29 млн тонн. Освоение Западного сектора Путем бурения разведочных скважин были подтверждены возможности добычи нефти на удалении до шести километров к западу от существующих границ месторождения и оконтурен участок, пригодный для эксплуатационного бурения. Освоение Западного сектора, включая бурение 176 скважин, запланировано на 2002 год. Освоение других участков После бурения двух разведочных скважин ОАО "Каражанбасмунай" оценивает размеры других перспективных участков, расположенных к северу от границы месторождения, в 33 кв. км. Освоение этих секторов планируется начать в 2004 году. Для этого понадобится бурение примерно 350 скважин.