Прогнозы и рекомендации аналитиков ИФД "RESMI" (Казахстан) на 31 января 2011 года

/ИРБИС, 31.01.11/ - АО "Инвестиционный Финансовый Дом "RESMI" (Алматы, ИФД "RESMI") предоставило ИРБИС обзор основных событий и своих инвестиционных идей и прогнозов на 31 января 2011 года. Аналитики ИФД "RESMI" обращают сегодня внимание инвесторов на следующие важные события на рынках: - 28 января индекс KASE продолжил положительную тенденцию и поднялся на 0,08% до отметки 1805,14 пункта. Объем сделок так же увеличился до 1048,7 тыс. долларов США, что на 201 тыс. больше предыдущей сессии. В целом торги завершились в смешанной ноте. Самому большому падению подверглась акция АО "Разведка Добыча КазМунайГаз" в -1,6%. Эмитенты металлургического сектора торговались с отрицательной тенденцией: Казахмыс упал на 1,1%, ENRC был без изменений. Так же бумаги Kazakhmys Plc пользовались наибольшим спросом на рынке, объем торгов которых достиг отметки 159,5 тыс. USD. Ценные бумаги банковских представителей поднялись в цене. Таким образом, Казкоммерцбанк подорожал на 3,2%, а Халык Банк на 1,6%. Бумаги АО "Казахтелеком" остались при прежней цене. - В пятницу, 28 января, фондовый рынок США в начале торгов показывал повышение на фоне данных по увеличению темпов роста ВВП в четв¬ртом квартале. Но, уже к середине торгов настроения у инвесторов сменились на пессимистичные в связи с выходом удручающих отч¬тностей. Стоит отметить, что, согласно предварительным данным, ВВП Соедин¬нных Штатов в четв¬ртом квартале вырос на 3,2% после 2,6%-ного увеличения тремя месяцами ранее, тогда как прогнозировался 3,5%-ный рост. В то же время темпы увеличения стоимости рабочей силы в четв¬ртом квартале остались на уровне предыдущего квартала, хотя прогнозировалась более высокие темпы роста. Таким образом, индекс Dow Jones упал на 1,39% до 11 823,7 пункта. NASDAQ снизился на 2,48%, составив 2 755,28 пункта. Из-за неблагоприятного новостного фона торги акциями в Европе в пятницу, 28 января, закрылись падением большинства ведущих индексов. Негативное влияние на рынок по- прежнему оказывало недавнее снижение рейтинга Японии агентством S&P. По итогам сессии германский DAX "просел" на 0,74% - до отметки 7102,8 пункта, британский FTSE 100 опустился на 1,4% - до 5881,37 пункта. - PepsiCo (PEP) решил расширить свое присутствие на россиийском рынке, выкупив крупнейшего российского производителя молочной продукции и напитков Вимм-Билль-Данн (WBDF). Таким образом, американская компания собирается обойти своего главного конкурента Coca-Cola, увеличив долю рынка в РФ до 26%. 27 января 2011 года Федеральная Антимонопольная Служба России объявила о своем одобрении ходатайства компании PepsiCo о приобретении 100% акций ОАО "Вимм-Билль-Данн-Продукты Питания". Так же ФАС России выдала предписание об обеспечении конкуренции в секторе по производству напитков и молочной продукции. По словам начальника контроля химической промышленности и агропромышленного комплекса ФАС России Теймураза Харитонашвили, эта сделка имеет большое значение для развития всего агропродовольственного комплекса в целом и молочного сектора в частности. PepsiCo выкупила в 2008 году "Лебедянского", теперь компания будет безоговорочным лидером в секторе производства напитков, так как имеет в своем портфеле крупнейших игроков на российском рынке. Ожидается, что в целом приобретение ВБД увеличит продажи компании примерно на $3 млрд в год. Акции ВБД взлетели на ФБ ММВБ более чем в 2 раза с августа 2010 года. Тем не менее, стоит отметить наличие рисков из-за волотильности курса валют, т.к. транзакция будет заключена в рублях. Ранее сделка получила одобрение со стороны правительственной комиссии по контролю за иностранными инвестициями. - Sara Lee Corp. (SLE ), производитель продуктов питания и напитков, решил разделить компанию на две части после того, как отказался от предлагаемой цены за всю корпорацию в целом. В конце той недели представители корпорации объявили о том, что хотят отделить подразделение по произоводству мясных продуктов и листинговать ее на бирже к началу 2012 года. Так же компания объявила Марселя Смитс как главу корпорации и планирует объявить о дивидендах в $3 за акцию. По словам Смитса подобная перетрубация даст больше возможностей в виде дальнейших поглощений для разделенных компаний. Совет директоров анонимно решил, что цена, предлагаемая за всю компанию в целом, слишком мала и поэтому отклонил предложение от JBS SA и консортиума компаний, который возглавлял Apollo Global Management LLC. На той неделе бразильское предприятие по переработке мяса JBS отступило от попыток привлечь финансирование для покупки Sara Lee. Самый большой производитель говяжьей продукции в мире, JBS, искал финансирование для предложения покупной цены от 20 до 21 доллара США за акцию после того, как целевая компания отказалась от предложения в меньшую сумму ранее в декабре. Группа компаний, возглавляемая Apollo, так же отказалась повысить цену после своего окончательного предложения в $19. Sara Lee подешевела в цене на 47 центов или 2,7% до $17,17 за акцию на Нью-Йоркской бирже. Акции компании выросли на 41% за последние 12 месяцев. - В пятницу, 28 января 2011 года, торги драгоценными металлами имели отрицательную тенденцию. Наибольшему падению подверглись золото (-1,7%) и серебро (-2,29%). За последний месяц серебро упало в цене почти на 13%. Цены на основные металлы продолжают расти. Первичный аллюминий подорожал на 2,68%, а его сплав на 1,99%. Свинец набрал в цене на 2,21% больше и теперь стоит $2 545; олово увеличилось на 2,41%; цинк вырос на 2,18%. Цены на нефть имеют положительный характер. Так, нефть марки Brent теперь стоит на 2,09% больше, WTI Cushing набрал 4,32%, а URALS +2,05%. Результаты торгов на рынке растительного сырья были отрицательными. Контракты на сахар упали в цене на 0,7%, пшеница теперь стоит на 2,42% меньше, кукуруза и хлопок подешевели на 1,04% и 2,74%, соответственно. За последний месяц хлопок набрал в цене на 15,72% больше и имеет наибольшее положительное изменение, чем остальные представители рынка растительного сырья. - Курс евро упал до отметки 200,63. Аналитики ИФД "RESMI" дают следующие рекомендации инвесторам по бумагам казахстанских эмитентов: ---------------------------------------------------------------------- Послед. Прогнозная. Up/down от Target RSI, Эмитент цена цена* текущей цены price** %*** ---------------- ------- ------------- ------------ ------- ----- Казкоммерцбанк 490 на пересмотре 397 67,92 Халык банк 391 519 32,7% 464 60,25 Банк ЦентрКредит 665 на пересмотре 1 007 72,10 РД КМГ 19 180 на пересмотре 23 690 61,28 Казахтелеком 19 700 на пересмотре 24 880 75,07 ---------------------------------------------------------------------- * Фундаментальная оценка ИФД "RESMI" на конец 2011 года ** Таргеты согласно консенсус прогнозу аналитиков, опрошенных Bloomberg *** Индекс относительной силы - индикатор технического анализа, определяющий силу тренда и вероятность его смены. Перекупленность/перепроданность - когда значение индикатора RSI ближе к отметке 100% / 0% - АО "Народный сберегательный банк Казахстана" оценивается ИФД "RESMI" как наиболе перспективный с точки зрения развития бизнеса финансовый институт в Казахстане. Аналитики видят рост акций банка до 409 тенге за акцию; - Акции АО "Банк ЦентрКредит" в долгосрочной перспективе аналитики ИФД "RESMI" оценивают перспективы роста бумаг банка до уровня 1 218 тенге; - Акции АО "Казахтелеком" выглядят наиболее привлекательными для инвестирования в долгосрочной перспективе. Аналитики ИФД "RESMI" полагают что, потенциал роста данных акций значительный и рекомендуют покупать простые акции эмитента. - АО "Разведка Добыча "КазМунайГаз" активно консолидирует нефтегазовую отрасль в Казахстане, путем приобретения нефтедобывающих активов. Экспортирует около 80% добываемой нефти. Резервы компании составляют 5% от общих доказанных объемов запасов нефти в Казахстане. Данный материал носит исключительно информационный характер и не является предложением или рекомендацией совершать какие-либо сделки с ценными бумагами. Агентство "ИРБИС" не несет ответственности за мнения, высказанные в данном материале. [2011-01-31]