Прогнозы и рекомендации аналитиков ИФД "RESMI" (Казахстан) на 20 апреля 2010 года

/ИРБИС, 20.04.10/ - АО "Инвестиционный Финансовый Дом "RESMI" (Алматы, ИФД "RESMI") предоставило ИРБИС обзор основных событий и своих инвестиционных идей и прогнозов на 20 апреля 2010 года. Аналитики ИФД "RESMI" обращают сегодня внимание инвесторов на следующие важные события на рынках: - "Русские фермы" планируют построить в Казахстане молочный комплекс стоимостью $20 млн. Группа компаний "Русские фермы" ведет переговоры с правительством Казахстана о строительстве на территории республики комплекса полного цикла по производству и переработке молока. Планируется построить молочную ферму на 1,5 тыс. голов и перерабатывающее предприятие, где можно будет производить детское питание и сыры. По предварительным оценкам, инвестиции в проект составят не менее $20 млн. Глава "Русских ферм" А. Даниленко заявил, что его компания могла бы заняться разработкой проекта, а правительство Казахстана - инвестированием. Он отметил, что "Русские фермы" уже имеют большой опыт подобного сотрудничества в России и добавил, что параллельно молочному проекту в Казахстане можно также развивать мясное животноводство. Первый вице-премьер республики У. Шукеев выразил заинтересованность в данном проекте и заявил, что даст поручение казахстанской стороне проработать детали сотрудничества. Группа компаний "Русские фермы" являются вторым, после компании "Красный Восток-агро", производителем молока в России с оборотом свыше 2 млрд руб. и объемом производства 100 тонн в день. Сырье "Русских ферм" принимают на переработку крупнейшие игроки рынка молочных продуктов в России: "Вимм-Билль-Данн" и "Юнимилк". Учитывая тот факт, что в Казахстане на сегодняшний день наблюдается нехватка молока, т.к. в стране отсутствуют комплексы полного цикла и большая часть производится в домашних хозяйствах населения, то реализация данного проекта позволит повысить производительность молочной отрасли республики. Заинтересованность правительства Казахстана можно объяснить еще и тем, что данный проект поможет снизить зависимость отечественных производителей молочной продукции от импортного сырья. - АО "Юнимилк" и ГК "Русские фермы" начали реализацию совместного инвестиционного проекта по созданию агрохолдинга на базе животноводческого комплекса "Вербиловское" в Липецкой области, РФ. ООО "Вербиловское" - предприятие молочного животноводства общей мощностью на 1,5 тысячи голов дойного стада, является непрофильным активом компании "Юнимилк". Согласно договоренностям, ООО "Вербиловское" будет передано в управление ГК "Русские фермы". В рамках проекта на базе ООО "Вербиловское" и принадлежащего компании "Русские фермы" ОАО "Белгородские молочные фермы" планируется создание крупного эффективного бизнеса в области молочного животноводства. Ожидается, что средний надой с коровы в год составит не менее 7 тыс. кг. Создаваемый комплекс планируемой общей мощностью 8 тыс. голов дойного стада расположится на площади 60 тыс. га. На этой территории, помимо молочного животноводства, комплекс будет развивать и растениеводство, выращивая зерновые для промышленного производства. После того, как производственные мощности достигнут максимальных показателей, "Русские фермы" планируют выкупить агрохолдинг. Синергия производителей и переработчиков молока, по мнению участников проекта, позволит увеличить рентабельность предприятия, обеспечить стабильный операционный денежный поток, снизить цену закупаемых ресурсов за счет эффекта объема и, в конечном итоге, создать на базе "Вербиловского" ведущее предприятие по производству молока с опытным менеджментом и высокой эффективностью работы. Аналитики ИФД "RESMI" дают следующие рекомендации инвесторам по бумагам казахстанских эмитентов: -------------------------------------------------------------------- Послед. Прогнозная. Up/down от Target RSI, Эмитент цена цена* текущей цены price** %*** ---------------- ------- ----------- ------------ ------- ----- Казкоммерцбанк 625 796 27,4% 609 44,69 Халык банк 365 409 12,1% 427 43,51 Банк ЦентрКредит 710 1 218 71,5% 954 40,13 ENRC 2 700 На пересмотре 2 935 58,61 Kazakhmys 3 400 На пересмотре 3 666 51,31 РД КМГ 22 300 24 895 11,6% 25 590 57,56 Казахтелеком 16 750 33 842 102,0% 18 344 40,85 -------------------------------------------------------------------- * Фундаментальная оценка ИФД "RESMI" на конец 2010 года ** Таргеты согласно консенсус прогнозу аналитиков, опрошенных Bloomberg *** Индекс относительной силы - индикатор технического анализа, определяющий силу тренда и вероятность его смены. Перекупленность/перепроданность - когда значение индикатора RSI ближе к отметке 100% / 0% - Стоимость простых акций АО "Казкоммерцбанк" по оценке ИФД "RESMI" будет стоить не ниже 796 тенге за акцию к концу 2010 года; - АО "Народный сберегательный банк Казахстана" оценивается ИФД "RESMI" как наиболе перспективный с точки зрения развития бизнеса финансовый институт в Казахстан. Аналитики видят рост акций банка до 409 тенге за акцию; - Акции АО "Банк ЦентрКредит" в долгосрочной перспективе аналитики ИФД "RESMI" оценивают перспективы роста бумаг банка до уровня 1 230 тенге; - Акции АО "Казахтелеком" выглядят наиболее привлекательными для инвестирования в долгосрочной перспективе. Аналитики ИФД "RESMI" рекомендуют покупать простые акци эмитента. - Обновленная целевая цена акций АО "Разведка Добыча "КазМунайГаз" составляет 24 895 тенге за одну акцию. Данный материал носит исключительно информационный характер и не является предложением или рекомендацией совершать какие-либо сделки с ценными бумагами. Агентство "ИРБИС" не несет ответственности за мнения, высказанные в данном материале. [2010-04-20]