Обзор рынков и рекомендации аналитиков АО "BCC Invest" (Казахстан) на 02 марта 2010 года

/ИРБИС, 02.03.10/ - АО "BCC Invest" (Алматы) предоставило ИРБИС обзор основных событий и своих инвестиционных идей и прогнозов на 02 марта 2010 года. Аналитики АО "BCC Invest" сегодня ожидают, что на казахстанском фондовом рынке будет иметь место коррекция, особенно по акциям ENRC PLC и Kazakhmys PLC, показавшим существенный рост в предыдущие дни. Также возможна распродажа по акциям АО "Разведка Добыча "КазМунайГаз"" после вчерашней публикации отчетности за 2009 год, которая, вероятно, не оправдала надежд некоторых инвесторов. АО "BCC Invest" также отмечают следующие значимые события на казахстанском рынке: - 03 марта 2010 года в торговой системе KASE состоятся специализированные торги по размещению государственных краткосрочных дисконтных казначейских обязательств Министерства финансов Республики Казахстан МЕККАМ-12 105 выпуска. Планируемый объем размещения - 11 млрд. тенге. - Правительство Казахстана увеличило дефицит республиканского бюджета на 2010 год до 803,6 млрд. тенге, сообщил глава министерства экономики и бюджетного планирования Бахыт Султанов. "В целом уточненные параметры республиканского бюджета составляют: поступления - 3 трлн. 378,4 млрд. тенге с ростом к действующему бюджету на 189,4 млрд. тенге; расходы - 4 трлн. 182 млрд. тенге, с увеличением на 240,1 млрд. тенге против скорректированного бюджета", - сказал он на заседании правительства в понедельник в Астане. "Дефицит - 803,6 млрд. тенге, с увеличением на 50,7 млрд. тенге от скорректированного показателя", - сказал Б.Султанов. - Республиканский бюджет Казахстана на 2010 год в январе исполнен с дефицитом 31 млрд. 854,8 млн. тенге, сообщили агентству "Интерфакс-Казахстан" в министерстве финансов республики. Так, поступления в республиканский бюджет в январе составили 173 млрд. 670,8млн. тенге, расходы - 205 млрд. 525,6 тенге. В структуре поступлений республиканского бюджета собственно доходы составили 170 млрд. 391,8 млн. тенге, поступления от погашения бюджетных кредитов -3 млрд. 275,5 млн. тенге, от продажи финансовых активов государства - 3,5 млн. тенге. В расходной части бюджета собственно расходы составили 196 млрд. 443,6 млн. тенге, затраты на приобретение финансовых активов государства -9 млрд. 82 млн. тенге. Бюджетные кредиты в указанном периоде не выдавались. - Госдолг Казахстана, выпущенного в виде ГЦБ, вместе с суммой купонных выплат по состоянию на 01 марта 2010 года составил в текущих ценах 2 трлн. 465,5 млрд. тенге ($16 млрд. 735,6 млн.) С 01 по 28 февраля 2010 года общая сумма долга выросла на 186,6 млрд. тенге (+8,2%)или в долларовом эквиваленте - на $1 359,5 млн. (+8,8%), сообщило биржевое агентство "ИРБИС". В январе 2010 года общая сумма долга выросла на 248,9 млрд. тенге (+12,3%) или в долларовом эквиваленте - на $1 693,6 млн. (+12,4%), указывается в информации. - Инфляция в Казахстане в феврале 2010 года составила 0,9%, сообщило госагентство по статистике. Цены на продовольственные товары в феврале выросли на 1,3%, на непродовольственные товары - на 0,4%, платные услуги - на 0,7%. Между тем инфляция в годовом выражении (февраль 2010 года к февралю 2009 года) составила 7,4%, при этом продовольственные товары подорожали на 4,7%,непродовольственные - на 7,9%, платные услуги - на 10,6%. Среднегодовая же инфляция (январь-февраль 2010 года к январю- февралю 2009 года) составила 7,4%. Продовольственные товары в январе-феврале 2010 года в сравнении с аналогичным периодом прошлого года подорожали на 4,3%, непродовольственные - на 8,7%, услуги - на 10,3%. - В Казахстане цены предприятий-производителей промышленной продукции с учетом услуг производственного характера в феврале 2010 года (к январю 2010года) повысились на 1,4%, к февралю 2009 года - повысились на 47,8%, указывается в распространенном в понедельник сообщении госагентства по статистике. При этом, согласно статданным, цены на произведенную продукцию за февраль повысились на 1,4% (по сравнению с февралем 2009 года -рост на 50,8%), на услуги производственного характера - повысились на 0,8% (на 7,3% соответственно). - Вчера компания Kazakhmys PLC объявила о завершении сделки по продаже 50%-ной доли участия в Экибастузской ГРЭС-1 госфонду "Самрук-Казына". Сумма сделки составила $681 млн. Как сообщалось ранее, стороны также договорились о создании совместного наблюдательного совета, а также о ротации операционного управления между Kazakhmys и "Самрук-Казына". Аналитики АО "BCC Invest" оценивают данную новость как нейтрально положительную для простых акций Kazakhmys PLC, торгующихся на фондовых биржах Казахстана и Великобритании, поскольку соответствует предыдущим заявлениям компании. Аналитики АО "BCC Invest" подтверждают рекомендацию "держать" по ценным бумагам компании с целевыми ценами на уровне 3528 тенге и 1544 пенсов за акцию. - Вчера АО "Разведка Добыча "КазМунайГаз" опубликовало финансовую отчетность за 2009 год. Средняя цена нефти марки Брент в 2009 году была на 36% ниже, чем в 2008 году, снизившись с 97,1 долларов США за баррель до 61,7 долларов США за баррель. Чистая прибыль за отчетный период составила 209,7 млрд. тенге (1 422 млн. долларов США) и прибыль на одну акцию составила 2 871 тенге (3,2 доллара США на одну ГДР), включая существенный доход от курсовой разницы в размере 89,5млрд. тенге (607 млн. долларов США). Операционная прибыль составила 155 млрд. тенге (1 050 млн. долларов США), снизившись на 50% по сравнению с 308 млрд. тенге (2 559 млн. долларов США), полученными за 2008 год, в основном из- за снижения цен на нефть и введения нового налогового кодекса в начале 2009 года. Аналитики АО "BCC Invest" ставят на пересмотр свои рекомендации и целевые цены по акциям и депозитарным распискам компании и в ближайшее время обновят их с учетом опубликованных данных. Аналитики АО "BCC Invest" ожидают также следующих событий на международных рынках: - на российских рынках сегодня не будет опубликовано никакой важной экономической статистики, поэтому инвесторы будут следить за местными корпоративными событиями и новостями из-за рубежа. На открытии торговой сессии во вторник аналитики АО "BCC Invest" ожидают умеренно негативного настроения инвесторов, поскольку большинство азиатских акций и фьючерсов на американские индексы на данный момент торгуются в небольшом минусе. - на европейских рынках сегодня выйдет индекс цен производителей в январе и прогноз данных по инфляции на февраль. Кроме того, будет опубликован строительный индекс Великобритании PMI за февраль. Аналитики АО "BCC Invest" ожидают небольшой коррекции на европейских фондовых площадках сегодня, поэтому основные европейские индексы, скорее всего, откроются в минусе. - на рынках США не будет опубликовано много важной макроэкономической статистики. Недавнее увеличение розничных продаж поддержало уверенность в рынке труда и доверию потребителей, поэтому выходящие сегодня данные по продажам автомобильной продукции могут стать хорошим индикатором того, стоит ли ожидать, что февраль также принес хорошие новости. Кроме того, сегодня ожидаются выступления различных руководителей ФРС, что может повлиять на ход торгов. Аналитики АО "BCC Invest" дают следующие рекомендации инвесторам по бумагам казахстанских эмитентов на внутреннем рынке: --------------------------------------------------------------------- Послед. Целевая Потенциал, Эмитент Код цена цена % Рекомендация ---------------- ------- ------- ------- ---------- ------------ Казкоммерцбанк KKGB 593 695 +17,12 Держать KKGBp 245 347 +41,76 Держать Халык Банк HSBK 341,5 335 -2,05 Держать Банк ЦентрКредит CCBN 705 947 +34,33 Покупать Цеснабанк TSBN 942,85 737 -21,83 Сокращать РД КазМунайГаз RDGZ 21 700 21 100 -2,76 Держать Kazakhmys PLC GB_KZMS 3 020 - - - ENRC PLC GB_ENRC 2 400 2 709 - Покупать Казахтелеком KZTK 17 550 17 800 +1,42 Держать KZTKp 8 000 10 300 +28,75 Покупать --------------------------------------------------------------------- Данный материал носит исключительно информационный характер и не является предложением или рекомендацией совершать какие-либо сделки с ценными бумагами. Агентство "ИРБИС" не несет ответственности за мнения, высказанные в данном материале. [2010-03-02]