ОЧЕРК - Банки Казахстана пошли в народ

/REUTERS, Алматы, Олжас Ауезов, 12.02.03/ - Бутерброды падают маслом вниз. Если ваше масло - корпоративный и инвестиционный банкинг, естественной подушкой безопасности при падении окажется хлеб - потребительское кредитование. До недавнего времени казахстанские банки могли позволить себе мазать масло прямо на колбасу, однако усилившаяся конкуренция на фоне снижения доходности операций с крупными корпоративными клиентами и на открытом рынке заставили их вспомнить о хлебе насущном и приняться за освоение относительно неразвитого рынка потребительского кредитования. Активы банковской системы Казахстана, часто называемой "лучшей в СНГ", за последние два года росли стремительными темпами, достигнув на сегодняшний день $7,4 миллиарда, или около 30 процентов ВВП. Рост крупнейшей экономики Центральной Азии, подстегиваемый увеличением мировых цен на нефть и металлы, исчисляется двузначными цифрами, и за 10 лет к 2010 году ВВП сырьевого Казахстана должен удвоиться. При этом основным двигателем роста будет горнодобывающая промышленность, где ключевыми игроками являются государственные и иностранные компании, все меньше испытывающие потребность в заемных ресурсах с ростом мировых цен на сырье и улучшением оценки их кредитных рисков. В нефтяной промышленности занята незначительная часть 15-миллионного населения Казахстана, и в некоторых областях страны средняя зарплата по- прежнему не превышает $30 в месяц при том, что среднемесячный заработок в целом по стране - $130 - остается примерно на этом уровне уже несколько лет, что сдерживает рост потребительских расходов и заставляет банки работать лишь с небольшой группой обеспеченных казахстанцев в больших городах и нефтяных центрах. ПОД ДАВЛЕНИЕМ ОБСТОЯТЕЛЬСТВ "Доходность кредитования крупных корпоративных клиентов будет падать, - говорит управляющий директор крупнейшего в Казахстане Казкоммерцбанка Магжан Ауэзов. - Причина этого - рост конкуренции со стороны западных банков, вызванный повышением суверенного кредитного рейтинга, и рынков капитала". Агентство Moody's в сентябре 2002 года повысило кредитный рейтинг Казахстана до инвестиционного уровня "Ваа3", а стабильный рост активов крупнейших внутренних инвесторов - пенсионных фондов - еще значительнее удешевляет стоимость заемных средств для крупных местных компаний и позволяет им привлекать "длинные" деньги. К примеру, доходность пятилетних еврооблигаций нефтетранспортной госкомпании Казтрансойл с погашением в 2006 году сейчас составляет около 7,0 процента годовых, тогда как доходность евробондов Казкоммерцбанка и второго крупнейшего банка ТуранАлем с погашением в 2007 году - примерно 7,5-7,6 процента. Вклады населения, на которые приходится около четверти обязательств банковской системы, также требуют более прибыльного вложения: по данным Нацбанка, средневзвешенная ставка вознаграждения по депозитам в тенге на конец 2002 года составляла 11,0 процента, по депозитам в иностранной валюте - 6,9 процента. Кроме того, исключительная ориентация на корпоративное кредитование делает любой банк уязвимым к возможному уходу одного или нескольких крупных клиентов. "Озабоченность вызывает присущая банкам этой страны высокая концентрация рисков на отдельных клиентах", - говорится в аналитическом обзоре банковской системы Казахстана, опубликованном в январе рейтинговым агентством Standard and Poor's. В поисках новых способов прибыльного размещения активов казахстанские банкиры обратились к розничному рынку. "Это как хлеб и масло - стабильный доход от потребительского кредитования и подверженный циклам корпоративный и инвестиционный банкинг, где можно зарабатывать огромные прибыли и нести большие убытки", - сказал Ауэзов из Казкоммерцбанка. ВЫСОКИЕ РИСКИ, ДОРОГИЕ КРЕДИТЫ С этим соглашаются и зарубежные банкиры, основываясь на собственном опыте. "Доходы от розничного бизнеса составили 50 процентов общих доходов нашего банка в 2002 году", - сказал Рейтер начальник департамента по управлению рисками потребительского кредитования голландского банка ABN AMRO Кристофер Норрис. Доля потребительских кредитов в кредитном портфеле ABN AMRO составляет примерно одну треть, и по мнению Норриса, казахстанские банки могут достичь аналогичного уровня в течение примерно пяти лет. Сейчас же доля кредитов физическим лицам (куда входят и займы частным предпринимателям) в общем ссудном портфеле банков, превышающем $4,3 миллиарда, составляет менее девяти процентов. "На конец 2002 года объем кредитов (банков Казахстана) физическим лицам составлял $378 миллионов, увеличившись за год на 84,4 процента, а сумма выдачи кредитов за год составила примерно $680 миллионов", - сказала Рейтер директор департамента маркетинга Казкоммерцбанка Кунсулу Капбасова. Сейчас, по словам Капбасовой, на 4,5 миллиона работающего населения Казахстана приходится около 200.000 кредитов, основная масса которых находится в пределах $1.000 - $10.000. "Прошедший год был очень активным. Наверное, эта динамика сохранится и в этом году, и прирост составит около 80 процентов или $680 миллионов, - считает она. - Объемы выдачи кредитов должны удвоиться до $1,2 миллиарда". Однако казахстанские банки пока не получают значительной прибыли от кредитования физических лиц, несмотря на относительно высокие процентные ставки - примерно в полтора раза выше, чем для компаний. "Те 20 процентов (годовых), которые взимает банк с заемщика, скорее всего, не окупают его расходы", - считает Ауэзов. По его словам, значительная часть средств уходит на индивидуальное рассмотрение кредитной заявки каждого заемщика. Кроме того, в ставку закладываются существующие на рынке высокие риски. БЮРО - НАХОДКА ДЛЯ БАНКИРА Выход из этой ситуации банки видят в создании кредитного бюро, которое займется сбором и предоставлением информации о заемщиках. Источниками такой информации, по их мнению, должны быть как банки, так и другие кредиторы населения: телекоммуникационные компании, поставщики коммунальных услуг. "Несомненно, кредитное бюро будет способствовать более быстрому росту потребительского кредитования, - считает Норрис из ABN AMRO. - Оно устраняет неопределенность". "Наличие кредитного бюро позволит более верно оценивать риск дефолта, применяя вероятностные модели, - соглашается с ним Ауэзов. - Результат будет очень простой - это гораздо большая доступность потребительского кредитования населению". Нацбанк Казахстана уже разработал проект закона о кредитном бюро, который сейчас согласовывает с влиятельной Ассоциацией финансистов, объединяющей практически все местные банки. Проблема бюро в конце января собрала весьма представительную конференцию в финансовом центре Казахстана - Алма-Ате. "Во втором квартале Национальный банк должен внести этот закон в парламент", - сказал на конференции зампред Нацбанка Анвар Сайденов, добавив, что само бюро может быть создано уже в следующем году. Основной вопрос, вызвавший разногласия между центральным банком и коммерческими структурами - форма собственности вновь создаваемой организации. Казахстанские банкиры хотят видеть бюро частным, тогда как в законопроекте предусмотрено создание организации, единственным акционером которой будет Нацбанк. Банкиров поддерживают и зарубежные коллеги. "Во всем мире лучшими кредитными бюро являются частные организации", - считает Джим Азиз, совладелец канадского кредитного бюро Baja Group Consulting Services. Сайденов уверен, что стороны придут к компромиссу, и предлагает в качестве варианта создать бюро как государственное, но установить четкие сроки, в течение которых оно может быть приватизировано. Зарубежные эксперты, в свою очередь, отмечают, что в течение нескольких лет кредитное бюро будет требовать значительных капиталовложений, не принося никакой прибыли. "Это долгий процесс расходования средств, - делится опытом Джим Азиз. - Необходимо не менее трех лет, для того чтобы создать нормальное кредитное бюро". Кроме того, организаторам бюро необходимо убедить банки в целесообразности обмена информацией, а заемщиков - в том, что согласие на передачу их личных данных в бюро будет выгодным для них. "Казахстан - это общество, где доминируют наличные деньги, - считает Джим Азиз. - Население нуждается в обучении, образовании". [2003-02-12]